キャッシュ・フロー計算書分析

キャッシュフロー計算書分析は、財務諸表分析の重要な要素である。キャッシュフロー計算書分析は、キャッシュフローの安定性を評価するために、キャッシュフローのトレンドを見る一方で、プラス・キャッシュフローを生み出すビジネスの能力を評価するために使用されます。十分な情報に基づいた財務上の意思決定を行うためには、ビジネスのキャッシュフローを理解することが重要です。本稿では、キャッシュフロー計算書の正しい分析方法と、キャッシュフローの傾向を分析することの重要性について説明します。

企業のキャッシュフロー計算書を分析することは、非常に困難な作業です。キャッシュフローの過去のトレンドと、現在のキャッシュフローの状況の両方を見る必要があります。この分析は、ビジネスが融資を受けるべきかどうか、あるいは新しい設備に投資すべきかどうかなど、ビジネスに関する意思決定を行うために、しばしば行われる必要があります。したがって、キャッシュフロー計算書の分析の基本を理解することは、十分な情報に基づいた財務上の意思決定を行うための鍵となる。
ビジネスのキャッシュフローを適切に分析するためには、3つのステップを踏む必要があります。まず、キャッシュフロー計算書が正しくフォーマットされている必要がある。これは、キャッシュフロー計算書を現金主義ではなく、発生主義で見ることを意味する。現金資産と売掛金などの非現金資産の両方を考慮するため、発生主義がキャッシュフロー計算書を表示する最も一般的な方法です。
第二のステップは、キャッシュフロー計算書の主要な構成要素を特定することです。これには、運転資本の純増減、営業活動から得た現金、投資活動に使用した現金の確認が含まれます。これらは、ビジネスのキャッシュフローの状況を完全に把握するために評価する必要のある主要な構成要素です。
最後のステップは、キャッシュフローの動向を分析することです。これは、運転資本の純増減、営業活動によるキャッシュフロー、投資活動によるキャッシュフローを時系列で見るものです。この分析により、キャッシュフローの傾向を把握し、ビジネスのキャッシュフロー・ポジションに関する意思決定に役立てることができます。

要約すると、企業のキャッシュフロー計算書を分析することは、財務諸表分析の重要な部分です。ビジネスのキャッシュフローの状況を正確に評価するためには、正しくフォーマットされたキャッシュフロー計算書を使用する必要があります。キャッシュフロー計算書が正しく作成された後、主要な構成要素を特定し、キャッシュフローの傾向を分析する必要があります。キャッシュフロー分析は、ビジネスの財務的健全性について十分な情報を得た上で意思決定を行うために不可欠なものです。